何が起きたか
木曜日の米主要株価指数は上昇して終了した。ダウは1.18%高、ナスダック総合は1.40%高、S&P 500は1.06%高となり、大型テック株は全て上昇した。
BTCは80,000ドルを超え、24時間で5%以上上昇し、Strategy、Robinhood、Circleなどの暗号資産関連銘柄を押し上げ、関連する2倍レバレッジETFに激しい変動をもたらした。上昇率トップにはMSTC（+35.19%）とMSTP（+35.00%）が含まれる。
ウォラー総裁のタカ派とハト派の間を取るシグナルが利上げ期待を冷やし、Snowflakeの強気な決算報告とドル安が金・銀ETFの上昇を後押しし、NUGTは7.97%高、AGQは5.07%高となった。
なぜ重要か
木曜日のレバレッジ型個別株ETFの急激な変動は、市場がFRBのコメントとビットコイン価格の変動にいかに敏感になっているかを浮き彫りにした。
ドル安と並行した貴金属ETFの強さは、投資家がより慎重なFRBとより大きなリスク選好に備えてポジションを取り直している可能性を示唆している。
主な事実
ウォラーFRB総裁のハト派的なトーンは、9月の利上げ期待を低下させ、米国債利回りを押し下げた。
ビットコインは80,000ドルを突破し、24時間で5%以上上昇した。
ドル指数が弱含む中で金と銀が上昇し、金鉱株ETFと銀ETFが急騰した。
最大の下落ETFは2倍インバースMSTRファンドで、SMSTは35.12%安、MSTZは34.71%安となった。
次に注目すべき点
ビットコインが80,000ドルを維持できるかどうかを見守る。さらなる勢いがあれば、暗号資産関連のレバレッジETFのボラティリティが長期化する可能性がある。
今後のFRB高官の発言に注目し、ウォラー総裁のハト派シグナルが持続し、高ベータのグロース株を引き続き支援するかどうかを確認する。
ドルと円の動きを監視する。これらが短期的に貴金属ETFのパフォーマンスを引き続き左右する可能性がある。